Разбор · ЕС · налоговый комплаенс

Чёрный список ЕС: кто в нём и что это значит для бизнеса

Действующая редакция от 17 февраля 2026 года: 10 юрисдикций в «чёрном» списке (Приложение I), 9 — в «сером» (Приложение II). В чёрном списке — Россия, и это влечёт конкретные последствия для платежей и структур с участием ЕС. Ниже — интерактивный поиск по всем спискам и разбор защитных мер.

Приложение I · 10 Приложение II · 9 Пересмотр · октябрь 2026 Обновление · 2 раза в год
Приложение I — не сотрудничают Приложение II — есть обязательства Сотрудничают без замечаний Кликабельные — есть разбор BCA
Список ведёт Совет ЕС и обновляет дважды в год. Последняя редакция принята 17 февраля 2026 года1, следующий пересмотр — в октябре 2026. Смысл списка не в «клеймении», а в давлении: попадание в Приложение I включает у государств-членов ЕС защитные меры, которые бьют по реальной экономике сделок — от запрета вычета расходов до налога у источника.
Что изменилось 17 февраля 2026

Двое вошли, трое вышли

Добавлены в чёрный список
  • Теркс и Кайкос
  • Вьетнам
Исключены из чёрного списка
  • Фиджи
  • Самоа
  • Тринидад и Тобаго

Это иллюстрирует главное свойство списка: он динамический. Юрисдикция попадает туда не навсегда — выход возможен при выполнении обязательств, а вход происходит при откате реформ или отказе сотрудничать. Поэтому структуру нельзя строить «по состоянию на сегодня» — нужно следить за пересмотрами.

Почему это важно · Россия в списке

Последствия наступают у контрагента в ЕС, а не у вас

Ключевое, что нужно понимать российскому бизнесу: Россия входит в Приложение I. Сам по себе список — не санкции и не запрет на работу. Но он включает защитные меры на стороне ЕС: европейская компания, которая платит в листингованную юрисдикцию, может лишиться вычета расходов, получить налог у источника, потерять освобождение по дивидендам и обязана сообщить о сделке по правилам DAC6.

На практике это означает, что ваш европейский контрагент сам становится менее склонен работать — не из-за политики, а потому что сделка становится для него дороже и обрастает отчётностью. Это отдельный слой поверх санкционного, и его часто путают с санкциями. Разбирать их нужно раздельно.

Защитные меры

Что именно применяют страны ЕС

С 1 января 2021 года государства-члены обязались применять как минимум одну из четырёх законодательных мер против юрисдикций Приложения I. Сегодня все члены применяют минимум одну, а 18 государств — минимум две2.

Мера 1
Запрет вычета расходов

Затраты, понесённые в листингованной юрисдикции, не уменьшают налоговую базу европейской компании.

Мера 2
Правила КИК

Ужесточённые правила контролируемых иностранных компаний — против искусственной отсрочки налога в низконалоговых структурах.

Мера 3
Налог у источника

Повышенный WHT и отказ в льготных освобождениях и возвратах при выплатах в листингованную юрисдикцию.

Мера 4
Ограничение participation exemption

Освобождение по дивидендам от дочерних компаний не применяется, если «дочка» в списке.

Дополнительно действуют административные меры (усиленный мониторинг операций и повышенная частота налоговых проверок) — их применяют 26 государств-членов. И отдельно — DAC6: трансграничные схемы с участием листингованных юрисдикций подлежат обязательному раскрытию посредниками с 1 июля 2020 года3. Наконец, средства ряда европейских фондов (EFSD, EFSI, ELM) не могут направляться через структуры в этих юрисдикциях.

По каким критериям оценивают

Три группы требований

Критерий 1
Налоговая прозрачность

Участие в автоматическом обмене информацией, готовность обмениваться по запросу, присоединение к соответствующим конвенциям.

Критерий 2
Справедливое налогообложение

Отсутствие вредоносных преференциальных режимов и структур, привлекающих прибыль без реальной экономической деятельности.

Критерий 3
Меры против BEPS

Внедрение минимальных стандартов ОЭСР по противодействию размыванию базы и выводу прибыли, включая страновую отчётность.

Кто оценивает
Code of Conduct Group

Рабочая группа Совета ЕС по кодексу поведения в сфере налогообложения бизнеса. Скрининг ведётся непрерывно, решения — дважды в год.

Короткий вывод
Чёрный список ЕС — не санкции, но вполне материальный фактор: он делает работу через листингованную юрисдикцию дороже и заметнее для вашего европейского контрагента. Практические выводы три. Первый: проверяйте юрисдикцию до того, как строить через неё поток — список меняется дважды в год. Второй: помните, что последствия возникают на стороне ЕС, а значит переговорная позиция вашего партнёра ухудшается автоматически. Третий: не путайте список с санкционным режимом — это разные механизмы с разной логикой, и анализировать их нужно раздельно. Следующий пересмотр — октябрь 2026.
Источники

Первоисточники

  1. Совет ЕС, перечень несотрудничающих юрисдикций, редакция от 17.02.2026 (Приложение I — 10 юрисдикций, Приложение II — 9). consilium.europa.eu.
  2. Защитные меры: четыре законодательные меры с 01.01.2021 и административные меры; статистика применения государствами-членами. Council · Defensive measures.
  3. DAC6 — Директива (ЕС) 2018/822 об обязательном раскрытии трансграничных схем, применяется с 01.07.2020. eur-lex.europa.eu.
  4. Пресс-релиз Совета ЕС о принятии обновлённого списка, 17 февраля 2026. Press release.

Список обновляется дважды в год и становится официальным с публикацией в Официальном журнале ЕС. Состав приложений проверяйте на дату обращения; следующий пересмотр — октябрь 2026.

Частые вопросы

Чёрный список ЕС — вопросы

Кто сейчас в чёрном списке ЕС?
В редакции от 17 февраля 2026 года в Приложении I десять юрисдикций: Американское Самоа, Ангилья, Гуам, Палау, Панама, Россия, Теркс и Кайкос, Американские Виргинские острова, Вануату и Вьетнам. Отдельно существует Приложение II («серый список») из девяти юрисдикций, которые сотрудничают, но имеют невыполненные обязательства.
Чёрный список ЕС — это санкции?
Нет. Это инструмент налоговой политики, а не санкционный режим, и логика у него другая. Список не запрещает работать с юрисдикцией, но включает защитные меры на стороне государств-членов ЕС: запрет вычета расходов, правила КИК, налог у источника, ограничение освобождения по дивидендам, а также обязательное раскрытие схем по DAC6. Санкции и налоговый список нужно анализировать раздельно.
Что меняется для бизнеса, если контрагент в списке?
Последствия возникают прежде всего у стороны из ЕС. Европейская компания может потерять право на вычет расходов по платежам в листингованную юрисдикцию, столкнуться с повышенным налогом у источника и утратой освобождения по дивидендам, а её консультанты обязаны раскрыть схему по DAC6. Экономика сделки ухудшается, растёт отчётность — и европейский партнёр становится менее склонен к такой структуре.
Чем «серый» список отличается от «чёрного»?
Приложение I (чёрный) — юрисдикции, которые не сотрудничают или не выполнили обязательства; к ним применяются защитные меры. Приложение II (серый) — юрисдикции, которые сотрудничают и взяли обязательства по реформам, но пока их не завершили; защитные меры к ним не применяются, однако они находятся под мониторингом и могут перейти в Приложение I.
Как часто обновляется список?
С 2020 года список обновляется дважды в год, чтобы у государств-членов было время скорректировать национальное законодательство. Последняя редакция принята 17 февраля 2026 года, следующий пересмотр ожидается в октябре 2026 года. При этом мониторинг ведётся непрерывно.
Можно ли выйти из списка?
Да, список динамический. В феврале 2026 года из него исключили Фиджи, Самоа и Тринидад и Тобаго, одновременно добавив Теркс и Кайкос и Вьетнам. Юрисдикция исключается после выполнения обязательств по прозрачности, справедливому налогообложению и мерам против BEPS, оценку проводит Code of Conduct Group Совета ЕС.

Материал подготовлен в 2026 году в информационных целях и носит общий характер. Состав приложений к перечню ЕС обновляется дважды в год и становится официальным с публикацией в Официальном журнале; набор защитных мер различается по государствам-членам и определяется их национальным законодательством. Материал не является юридической или налоговой консультацией и не заменяет проверку статуса конкретной юрисдикции и анализ конкретной сделки. Перечень ЕС не является санкционным режимом — санкционные ограничения анализируются отдельно. BCA оказывает услуги в рамках применимого права.

BCA — международное корпоративное структурирование из Штутгарта. Проверяем статус юрисдикции, оцениваем применимые защитные меры и обязанности по раскрытию и помогаем выстроить структуру, которая переживёт очередной пересмотр списка. Аспекты для резидентов РФ — на usd.bcaun.com.

Читать дальше · комплаенс и структуры

Связанные материалы BCA

ОбменCRS и автообменКакие данные о счетах уходят налоговым органам.Читать → КИККИК для резидентов ЕСПравила контролируемых иностранных компаний.Читать → КомплаенсСкрининг и проверка контрагентаКак отличать санкционный периметр от налогового.Читать → СтруктурыНоминальные структурыГде заканчивается приватность и начинается риск.Читать → РазборРезидентство и 183 дняГде вы платите налоги при релокации.Читать → Каталог42 юрисдикции BCAПодберём страну под задачу и профиль риска.Смотреть →

Проверим вашу структуру до пересмотра в октябре

Оценим статус задействованных юрисдикций, применимые защитные меры и обязанности по раскрытию — и предложим, что изменить, если очередной пересмотр затронет вашу цепочку.

Запросить консультацию → Написать в WhatsApp