Актуальная услуга для российских и международных клиентов — получение лицензии управляющей компании и лицензии на управление активами в ведущих финансовых центрах Ближнего Востока:
DIFC (Dubai International Financial Centre) — регулятор DFSA
ADGM (Abu Dhabi Global Market) — регулятор FSRA
Ключевые форматы:
управление активами, управление фондами, discretionary portfolio management, investment management, fund management.
Для DIFC наиболее востребованная категория — Category 3C (Asset Management / Investment Management).
Почему именно DIFC и ADGM
DIFC и ADGM — это не «оффшоры». Это полноценные финансовые юрисдикции уровня Лондона и Сингапура, построенные на английском общем праве, с независимыми судами, сильными регуляторами и международным банковским сектором.
Что делает их стратегической точкой входа в 2026 году:
• один из самых быстрорастущих рынков управления частным и институциональным капиталом
• высокая концентрация family offices, private banking, PE/VC, исламских финансов
• налоговая нейтральность (0% CIT на квалифицированную деятельность в free zone при соблюдении substance)
• признание со стороны глобальных банков, custodians и prime brokers
• нейтральная платформа для структурирования международных активов
• высокая толерантность к русскоязычным бенефициарам при корректной модели compliance
DIFC традиционно ориентирован на private wealth, фонды и международные структуры.
ADGM — сильнее в институциональных моделях, фондах, SPV и инвестиционных платформах.
Какие виды деятельности покрывает лицензия
В зависимости от конфигурации лицензии, компания может осуществлять:
• управление активами и портфелями
• управление инвестиционными фондами
• discretionary portfolio management
• advisory & arranging
• торговлю как агент
• торговлю как принципал
• обслуживание фондов
• инвестиционное структурирование
• (в расширенных моделях) депозитарные и custody-функции через партнёров
Фактический объём разрешённых операций всегда зависит от:
категории лицензии
заявленной бизнес-модели
уровня капитала
команды
risk profile
Капитал и режим лицензирования (2026)
Fast-track модель (наиболее востребованная)
Применяется, если управляющая компания работает с:
Exempt Funds
Qualified Investor Funds
иностранными фондами
профессиональными и квалифицированными инвесторами
Типовой уставный капитал: от USD 70,000 – 150,000
(финальная цифра определяется DFSA/FSRA исходя из risk-profile и модели бизнеса)
Процедура проходит по ускоренному сценарию.
Полная модель
Если компания планирует:
розничные продукты
публичные фонды
массовых инвесторов
сложные деривативные стратегии
собственный dealing desk
Тогда применяется полный регуляторный режим.
Типовой капитал: от USD 500,000+
Срок лицензирования — существенно длиннее, требования к команде и инфраструктуре выше.
Substance-подход 2026
В 2026 году регуляторы DIFC и ADGM фокусируются не на «бумажных» лицензиях, а на реальных управляющих бизнесах.
Ожидается:
• физический офис
• резидентный compliance / MLRO
• резидентный finance officer
• инвестиционные decision-makers
• реальный инвестиционный процесс
• IT-и AML-инфраструктура
• подтверждённая деловая логика модели
Лицензии без substance больше не проходят.
Этапы получения лицензии
1. Проектирование модели
Бизнес-архитектура, структура группы, scope лицензии, стратегия, выбор DIFC или ADGM.
Срок: 5–10 рабочих дней
2. Подготовка пакета регуляторных документов
• бизнес-план
• финансовая модель (3 года)
• compliance manual
• AML / KYC / CFT
• risk management
• internal controls
• investment management framework
• due diligence ключевых лиц
Срок: 15–25 рабочих дней
3. Подача в регулятор и лицензирование
• pre-application meeting
• подача заявки
• интервью с руководителями
• ответы на comments регулятора
• принципиальное одобрение
Срок: 30–60 дней
4. Корпоративная реализация
• регистрация компании
• аренда офиса
• подписание сотрудников
• insurance (PII)
• операционная инфраструктура
Срок: 10–20 дней
5. Финализация лицензии
• открытие счетов
• внесение капитала
• final approval
• запуск деятельности
Срок: 20–40 дней
Реалистичный горизонт проекта:
3–5 месяцев от старта до operational company.
Наши услуги по лицензированию управляющей компании
Мы сопровождаем проекты по созданию управляющих компаний в DIFC и ADGM под ключ, включая стратегию, регуляторику, структуру, команду и банковский блок.